对上市公司关联交易利润操纵的问题研究

随着经济的发展和社会的进步，关联交易日益增多，并且越来越普遍。可从2010年的相关数据看出，在上海和深圳证券发生的相关交易共991家上市公司，占总数的48.55 ％，关联交易的次数高达2614次。关联关系及关联方交易越来越普遍的存在，且有不断扩大的趋势，可以看出，利用关联方交易利润操纵的问题不容忽视。

1 关联方交易和利润操纵的定义

1.1 关联方交易的含义和定义

20世纪90年代，财政部制定了新的企业会计准则，公开关联交易，并将关联方关系和关联交易改为关联交易，即资源或义务的转移。《企业会计准则第30/6号》第2006期。财政部将关联方界定为一方受另一方或两方、一方或两方共同控制的两方或两方的情况。它们都被称为关联交易。1.2 利润操纵的含义和定义

每件事都有两个方面，企业对利润的操纵也是如此。应该从法律的角度来认识企业操纵利润的方法，它分为不合法操作和合法操作。所谓不合法操作就是企业通过违反国家相关的法规来获取一定的利益，也就是利润操纵。所谓合法操作，是指企业在国家法律、法规允许的范围内从事的有关活动。

2 关联方交易利润操纵的主要特点和原因

2.1 关联方交易利润操纵的主要特点

   利润操纵方式的灵活性、利润操纵形式的不易发现性、关联方交易利润操纵的中立性。

2.2  关联方交易利润操纵的动因

在中国，通过关联交易操纵利润的原因主要分为以下5种类型:第一，企业的经济利益驱动。上市公司和分公司为了获取更多的经济利益，通过采用出让价格的方法来躲避税收，或者通过上市公司和分公司各个时期的不同税率的差异并没有其他的相同的税收待遇。第二，企业规模发展的驱动。企业既想要提高银行等信贷机构的信用度，又想要具有发行新股、配股和增发新股的标准，他们会在大股东的支持下，利润操纵、净资产调整关联交易、使用财务报告、虚报会计信息等。第三，企业躲避责任的驱动。如果上市公司发生特殊事件，将可能受到特殊处理损失中止或者停止上市的处罚。因此，上市公司往往通过关联交易的方式进行利润操纵，并获得一定的收益。第四，股东利益最大化的驱动。上市公司根据股票价格的变化情况来评价公司业绩和管理人员的业绩，在这种情况下，公司管理人员为了获取更大的利益，常常采用关联交易方式降低评价标准，制造虚假盈利，从而增加公司的业绩。第五，关联方交易是需要筹集资金或储备.部分分公司可以让其子公司为其担保或转移资金，进行利润操纵，达到无偿或低于正常水平的标准而占用上市公司的最终目的。

3 关联方交易利润操纵的经济后果

首先，根据我国的基本国情，上市公司绝大多数属于国有企业，这就形成了一种无形的风险，上市公司之间的关联交易，有可能会造成上市公司的利润急剧下降。其次，上市公司通过关联方来担保贷款，造成财务数据表面上有良好的业绩的假象，但事实上上市公司的财务风险已经大大增加。现金流的周转不利，会带来上市公司的一系列问题，导致企业整体的经营管理能力的下降。并且由此带来的会计信息披露信息不真实，不仅损害了广大中小股东的利益，也导致上市公司债权人的利益难以保障。由于关联方交易变得越来越形式多样且内容越来越复杂，不仅大大提高了会计事务所工作的难度和工作的效率，也从而无形中增加了注册会计师的执业风险。上市公司与其关联方之间利用法律法规政策的空白点来实施利润操纵，增加了监管机构的监管难度。

4 上市公司预防关联方交易利润操纵的措施

4.1 严格认真遵守关联方交易的法律法规

为了更有效的控制关联方交易活动，财政部颁布了《对相关会计问题资产出售相关各方之间的暂行规定》。如果没有知足的把握证据，价格是公平的，按规定，上市公司之间的关联交易，不公平的部分，不应被确认的，应当作为资本储备，单独设置“关联交易差价”明细科目。从保守主义的观点，把它作为刚性限制交易的收入确认问题。

4.2 加强企业的自我控制能力

现阶段，我国市场环境中的上市公司存在关联交易利润操纵现象，欺骗自己和别人，事实上，是一种短视的行为并不注意他们的长期前景。如果你想结束控制这种问题，不仅需要法律法规的控制，还需要在企业经营管理方面消除利益驱动，从而实现企业的自我控制、自我完善。设置关联方交易的审计委员会是一个有效的办法。然而，关联交易委员会为了从根本上防止利用关联方交易的监管绩效，事实上还是很困难的，但毕竟这是刚开始阶段，国内上市公司需要学习和完善的地方还有很多。

4.3 完善关联交易信息披露制度

根据“独立审计具体准则第十六号——关联方交易”的相关规定，避免利润操纵的现象，注册会计师应当在会计报表中履行相关信息披露，提高会计信息的真实性，找出上市公司利润操纵。根据《企业会计准则第第三十六号、关联方披露》的有关规定，企业与关联方进行交易时，应当明确会计报告中公开关联方关系的内容、类型和性质。上市公司通过关联交易逃避相关税费，完全依靠法制和纪律。

4.4 逐步完善我国企业会计准则

在不断的更新和不拘一格的方式关联方交易的上市公司，将面临许多新的问题，根据实际市场情况，及时调整我国的相关政策，实现会计实践和会计政策的一致性，所以，更能准确地监督和控制利润操纵行为。

4.5 完善法律法规和加强监督管理

完善法律法规，加强遏制利润操纵行为的监管，两个互补的法律法规和监管机制，不可分割。首先，我国的法律法规应加强对关联方交易的监管力度，完善公开关联交易信息制度，控制关联方交易利润操纵行为，严重损害到大股东的利益；其次，我们需要完善政府监管制度、政府的自我约束、政府自我控制和政府公开信息制度，往往一些经济问题的产生是由政府的不作为而导致产生的。从政府角度考虑，加强企业的监管力度和效率同时不断完善主要的硬件设施，提高员工福利；加强行业自律，会计准则和在行业规则的法律法规制度制约着企业的行为；从社会的角度看，我们要积极听取广大的群众和团体的意见和建议，从善如流。从企业内部控制的角度看，企业内部要营造良好的企业文化和环境，加强企业的制度规范宣传，进一步完善企业内部的管理和监督制度。

4.6 推动公司整体上市

上市公司及其子公司整体上市，不仅可以有效降低控股股东通过关联交易损害公司利益的行径，而且可以有效地提高企业的防范能力，从而加强企业的资源管理，提高资产评估体系，完善管理制度，提升企业的市场竞争力。同时，通过各个分公司的资源共享，从而扩大了市场占有率，提高了企业的利润，增加了融资途径，它不仅提高了企业的利润率，而且降低了利用融资和相关交易利润的机会。

4.7 完善公司内部控制制度

公司内部控制制度包括六个方面：第一，关联方和关联交易的定义；第二，制定关联交易制度和公开信息；第三，关联交易前的独立董事审查制度；第四，关联交易的审慎和回避制度；第五，据关联方交易的金额和程度来进行分类，分级审批，权限审批，不越权审批；第六，建立责任追究制度，对没有按照进行关联方交易的进行信息披露的，或未按规定审批关联交易程序的，应追究其相应的法律责任。

5 总结

    综上所述，根据上文研究的上市公司之间关联交易之间的相关问题，可以得出以下的结论：关联交易是企业发展过程中必备的环节，它的存在具有两面性，既有利又有弊。上市企业可以通过关联交易操纵利润，从而获得不当利益。我们要辩证的看待此问题。只有这样，才能刚好的加强对上市企业的监管，防范利用关联交易带来的不良影响。也只有如此，才能更好的完善经济市场的监管体系，从而保证大部分投资者的合法权益，推动中国证券市场的健康发展。

本文来源：《企业科技与发展》：http://www.zzqklm.com/w/qk/21223.html